如何利用期货合约进行套期保值
利用短期国债期货进行保值主要有空头套期保值和多头套期保值。空头套期保值指出售期货合约，比如，手中持有债券的投资者估计利率有上升的趋势（即债券贬值），又不愿长期保留债券，使其失去流动性，为了既能投资盈利又不失债券的流动性，且避免利率上升引起的债券贬值的风险，他可以通过出售国债期货合约进行空头套期保值，以此事先将手中的债券的未来价格确定。多头套期保值，指买进期货合约。如果投资者欲将未来的资金用于购买债券，他估什未来利率有下跌的可能，也就是债券价值有上升的趋势，为了避免将来支出更多的资金购买债券，他可以通过购买期货合约进行多头套期保值。
利用合约，保证目前持有的虚拟币价值在未来的市场行情波动中总价值不变。套期保值的原理是：当客户当前持有某种商品，或者是在未来将会以固定的成本获得某种商品时，商品价格的波动将会产生盈亏。为了规避这种风险，客户需要建立反向的合约仓位，使得价格波动时商品本身产生的盈亏和合约产生的盈亏正好相反，商品+虚拟合约组合的整体盈亏始终保持不变。
在现货市场和期货市场对同一种类的商品同时进行数量相等但方向相反的买卖活动，即在买进或卖出实货的同时，在期货市场上卖出或买进同等数量的期货，经过一段时间，当价格变动使现货买卖上出现的盈亏时，可由期货交易上的亏盈得到抵消或弥补。从而在“现”与"期"之间、近期和远期之间建立一种对冲机制，以使价格风险降低到最低限度。套期保值的理论基础：现货和期货市场的走势趋同（在正常市场条件下）,由于这两个市场受同一供求关系的影响，所以二者价格同涨同跌；但是由于在这两个市场上操作相反，所以盈亏相反，期货市场的盈利可以弥补现货市场的亏损。
大豆套期保值案例 卖出套保实例：（该例只用于说明套期保值原理，具体操作中，应当考虑交易手续费、持仓费、交割费用等。） 期货市场
7月份，大豆的现货价格为每吨2010元，某农场对该价格比较满意，但是大豆9月份才能出售，因此该单位担心到时现货价格可能下跌，从而减少收益。为了避免将来价格下跌带来的风险，该农场决定在大连商品交易所进行大豆期货交易。交易情况如下表所示： 现货市场 期货市场 7月份 大豆价格2010元/吨 卖出10手9月份大豆合约：价格为2080元/吨 9月份 卖出100吨大豆：价格为1980元/吨 买入10手9月份大豆合约：价格为2050元/吨 期货路径
套利结果 亏损30元/吨 盈利30元/吨 最终结果 净获利100*30-100*30=0元 注：1手=10吨 从该例可以得出：第一，完整的卖出套期保值实际上涉及两笔期货交易。第一笔为卖出期货合约，第二笔为在现货市场卖出现货的同时，在期货市场买进原先持有的部位。第二，因为在期货市场上的交易顺序是先卖后买，所以该例是一个卖出套期保值。第三，通过这一套期保值交易，虽然现货市场价格出现了对该农场不利的变动，价格下跌了30元/吨，因而少收入了3000元；但是在期货市场上的交易盈利了3000元，从而消除了价格不利变动的影响。 期货
买入套保实例： 9月份，某油厂预计11月份需要100吨大豆作为原料。当时大豆的现货价格为每吨2010元，该油厂对该价格比较满意。据预测11月份大豆价格可能上涨，因此该油厂为了避免将来价格上涨，导致原材料成本上升的风险，决定在大连商品交易所进行大豆套期保值交易。交易情况如下表： 现货市场 期货市场 套期保值
9月份 大豆价格2010元/吨 买入10手11月份大豆合约：价格为2090元/吨 11月份 买入100吨大豆：价格为2050元/吨 卖出10手11月份大豆合约：价格为2130元/吨 套利结果 亏损40元/吨 盈利40元/吨 最终结果 净获利40*100-40*100=0 从该例可以得出：第一，完整的买入套期保值同样涉及两笔期货交易。第一笔为买入期货合约，第二笔为在现货市场买入现货的同时，在期货市场上卖出对冲原先持有的头寸。第二，因为在期货市场上的交易顺序是先买后卖，所以该例是一个买入套期保值。第三，通过这一套期保值交易，虽然现货市场价格出现了对该油厂不利的变动，价格上涨了40元/吨，因而原材料成本提高了4000元；但是在期货市场上的交易盈利了4000元，从而消除了价格不利变动的影响。如果该油厂不做套期保值交易，现货市场价格下跌他可以得到更便宜的原料，但是一旦现货市场价格上升，他就必须承担由此造成的损失。相反，他在期货市场上做了买入套期保值，虽然失去了获取现货市场价格有利变动的盈利，可同时也避免了现货市场价格不利变动的损失。因此可以说，买入套期保值规避了现货市场价格变动的风险。
1.你要有专业知识。2.你要懂现货走势的起伏。3.考虑是不是有必要采取套期保值。通常的套期保值最后交割阶段分为实物交割和现金交割，实物交割通常有最小交割吨数的要求，要看你能不能吃下。现金交割不存在这个问题。
进行现货买卖时反方向期货操作即可。现货买，期货卖。反之亦然。
根据企业的不同需求才能设计好套期保值。千万不要教条化。
大体有循环套保、套利套保、预期套保、策略套保、期权套保等。
期货的套期保值策略
答：(1)坚持“平等相对”的原则。“平等”是指在期货交易的货物必须与在现货市场交易的货物在实物上相同或在相关数量上一致。“相对”是指在两个市场采取相反的买卖行为，如在现货市场买入，在期货市场卖出，反之亦然；(2)套期保值应选择具有一定风险的现货交易。如果市场价格相对稳定，不需要进行套期保值，套...
期货怎么套期保值
答：即在期货市场以卖主的身份售出数量相等的期货作为保值手段。2、经营者卖期保值：对于经营者来说，他所面临的市场风险是商品收购后尚未转售出去时，商品价格下跌，这将会使他的经营利润减少甚至发生亏损。为回避此类市场风险，经营者可采用卖期保值方式来进行价格保险。3、加工者的综合套期保值：对于加工者来...
简述如何利用外汇期货进行套期保值。
答：进口商或需要付汇的其他单位和个人，如果担心付汇时本国货币对外汇贬值，那么可以采用买入套期保值，也就是在期货市场上先买入与付汇期限大致相当的某种外汇合约，然后将其卖出，用期货交易中的盈利弥补现汇兑换中的损失。
简述如何利用利率期货进行套期保值。
答：【答案】：就利率期货而言，所谓套期保值，就是把现货市场的交易和利率期货市场的反向交易结合起来，在现货市场买入时在期货市场卖出(亦即卖出套期保值)，或者在现货市场卖出时在期货市场买入(亦即买入套期保值)。这样，一个市场上的损失就可以由另一个市场的盈利来弥补，从而达到规避利率波动风险的目的。
股指期货套期保值如何实现?四步即可实现
答：首先，所选择的期货品种与要进行套期保值的现货品种相同或相近；这样做的目的就是，最大程度地保证这两者在现货市场和期货市场上价格走势的一致性，即保证价格基本一致。其次，所选用合约的交割月份与现货市场的拟交易时间尽可能一致或接近。再者，要求投资者在现货市场和期货市场的买卖方向必须相反。由于同种...
企业如何利用期货进行套期保值?
答：对于一些小规模的企业或贸易商而言，在通过自身无法完成企业套期保值的操作时，可以外包给期货公司或期货风险管理公司进行管理操作，其中有合作套保、场外期权这两个类别可以选择。除此之外，也可以和期货公司开展项目制，让期货公司专业的人员驻点在企业，对企业开展人员和业务培训、制度建立、流程运作等。根据...
如何利用外汇期货进行套期保值
答：汇率和利率的大幅波动，使得持有者、贸易厂商、银行、企业等均需要采用套期保值，将风险降至最低限度。所谓外汇套期保值是指在现汇市场上买进或卖出的同时，又在期货市场上卖出或买进金额大致相当的期货合约。在合约到期时，因汇率变动造成的现汇买本盈亏可由外汇期货交易上的盈亏弥补。外汇期货套期保值可分...
如何利用期货合约进行套期保值
答：套利结果 亏损30元/吨 盈利30元/吨 最终结果 净获利100*30-100*30=0元 注：1手=10吨 从该例可以得出：第一，完整的卖出套期保值实际上涉及两笔期货交易。第一笔为卖出期货合约，第二笔为在现货市场卖出现货的同时，在期货市场买进原先持有的部位。第二，因为在期货市场上的交易顺序是先卖后买...
企业如何利用期货进行套期保ŀ
答：选择的期货品种与要进行套期保值的现货品种相同或尽可能相近.要求投资者在进行套期保值操作时，所选择的期货品种与要进行套期保值的现货品种相同或尽可能相近；最大程度地保证两者在现货市场和期货市场上价格走势的一致性。要求投资者在进行套期保值操作时，所选用的期货品种其合约上所载明的商品数量必须与...
股票基础之股指期货套期保值
答：期货合约是杠杆产品，这意味着投资者可以控制更高水平的资本，而将其中的一小部分资金存入保证金账户。要开立期货帐户，投资者必须与期货经纪公司取得联系。期货经纪公司是受监管交易所的结算成员。如何利用股指期货进行套期保值 想要对冲投资组合的投资者需要计算他们想对冲的资本量，并找到一个有代表性的...
