上证50ETF期权合约解读
一、首先理解期权的基本要素
1.期权价格
期权价格又称为权利金、期权费、保险费，是期权买方为获得按约定价格购买或出售标的资产的权利而支付给卖方的费用。
2.标的资产
标的资产又称为标的物，也是期权合约的标的，是期权合约中约定的、买方行使权利时所购买或出售的资产。
期权的标的资产可以是现货资产，也可以是期货资产；可以是实物资产，也可以是金融资产或金融指标（股票价格指数）。
3.行权方向
行权方向指期权买方行权时的操作方向，有买入和卖出两种。
4.行权方式
行权方式也称执行方式，是指期权合约规定的期权多头可以执行期权的时间。
5.执行价格
执行价格又称为履约价格、行权价格，是期权合约中约定的、买方行使权利时购买或出售标的资产的价格。
6.期权到期日和期权到期
期权到期日：指期权买方可以执行期权的最后日期。
期权到期：指期权买方能够行使权利的最后时间。
二、再来读懂50ETF期权合约
首先，这张图是一份上证50的期权合同，它的底层资产是上证50ETF，就是一只追踪上证50指数的交易式开放型基金。
这只基金的交易代码是510050，当前的价格就是这个ETF的价格，是2.738元。
其次，这张图里面有合约的交易代码。
交易代码由两部分组成，上面是底层资产的交易代码，也就是咱们刚才说的510050，然后这个字母C表示期权是看涨的或者是一个认购期权，因为认购期权在英文里面叫做call，所以用一个C开头的。
那么，字母P就是代表这个期权是看跌的，或者是认沽的。
因为在英文里面看跌期权叫做put，所以第一个字母是个P。、
接着看，代码表示该合约到期日是在2020年的4月份。
02350表示行权价格为2.350元，也就是说到期日你行权的话，看涨的话是可以按照每份2.350元的价格来买这个上证50ETF基金的。
那么，到到期日的时候，如果上证50ETF价格高于2.350的话，你就要行权了，然后你付2.350元拿回来一股50ETF。
这个看涨期权它目前的价格是0.3829元。
其他的信息，还有今天的期权的涨跌幅，还有前一日收盘价格等等都在这个图上面。
今天上海证券交易所上市上证50ETF期权，正式开启我国金融市场期权时代。参与上证50ETF期权有哪些需要注意的地方？下面，我们将带您一探究竟。
首先，上证50ETF期权与我们之前所说的期权一样，都是基于某一类标的资产的衍生金融品。上证50ETF期权的标的资产是华夏上证50ETF（510050），即每张50ETF期权合约对应10000份华夏上证50ETF。
其次，上证50ETF期权分为认购期权和认沽期权两种类型，认购期权就是买方花钱（权利金）获得一种行权价格买华夏上证50ETF的权利，卖方收钱（权利金）承当在期权买方提出行权要求时，以行权价格把华夏上证50ETF卖给期权买方的责任。认沽期权就是买方花钱（权利金）获得一种行权价格买华夏上证50ETF的权利，卖方收钱（权利金）承担在期权买方提出行权要求时，以行权价格向期权买方收购华夏上证50ETF的责任。
无论是认购期权，还是认沽期权，为确保期权卖方随时具备履约的能力，交易所对期权卖方实行每日盯市制度。说白了，就是期权的卖方要押一笔钱证明他随时具备履约的能力，这笔钱就是我们通常所说的保证金。记住做期权卖方最好留点余钱（可用资金）在期权账户上，以免保证金不足被强平。
当然，对于认购期权或认沽期权的买方而言，买入的是权利，可以行使，也可以放弃，不要求必须履约，自然就不要交保证金了。
再次，与商品期权或指数期权不同的是，50ETF期权涉及除权除息时的合约调整。即当50ETF除权除息导致价格变化时，交易所将在除权除息当日，对所有未到期合约的合约单位、行权价格进行调整，并对除权除息后的标的重新挂牌新的合约。
调整的基本思想为：除权除息调整前后期权合约对应的50ETF的价值应基本相同，即调整前合约单位×调整前50ETF收盘价（除权除息前一日50ETF收盘价）=调整后合约单位×调整后50ETF价格（除权除息后50ETF价格）。由此，可以推算出调整后的新的合约单位，再根据期权合约的面值基本相同的思想，即调整前行权价格×调整前合约单位=调整后行权价格×调整后合约单位。由此，可以推算出，调整后的新的行权价格。具体的调整公式参见期权合约规则。
最后，大家还需要知道的是：
1.50ETF期权的到期月份为当月、下月及随后两个季月，共4个月份。首批挂牌的期权合约到期月份为2015年3月、4月、6月和9月。
2.50ETF期权的最后交易日为到期月份的第四个星期三（遇法定节假日顺延）。
3.50ETF期权的交易时间同股票的交易时间，上午9:15—9:25，9:30—11:30（9:15—9:25为开盘集合竞价时间）下午13:00—15:00（14:57—15:00为收盘集合竞价时间）。行权时间比交易时间多半小时，延至15：30。
4.单个投资者（含个人投资者、机构投资者以及期权经营机构自营业务，下同）的权利仓持仓限额为20张，总持仓限额为50张，单日买入开仓限额为100张。
5.单个投资者限价下单最大张数为10张，市价下单最大张数为5张。
这样的限仓设计体现出了交易所对期权交易风险的严格把控。在实际的交易层面，投资者更需注意各种市场风险。
上证50ETF期权合约解读
答：期权到期：指期权买方能够行使权利的最后时间。二、再来读懂50ETF期权合约 首先，这张图是一份上证50的期权合同，它的底层资产是上证50ETF，就是一只追踪上证50指数的交易式开放型基金。这只基金的交易代码是510050，当前的价格就是这个ETF的价格，是2.738元。其次，这张图里面有合约的交易代码。交易代码...
50etf期权,交易规则看不懂怎么办?
答：50ETF期权，首先这是期权交易，所以50ETF期权有期权交易的所有特征，其次，50ETF期权的标的对象是上证50开放式基金（开放式基金也就是在交易所上市交易的一类基金，统称为ETF），所以50ETF（认购看涨）期权的走势和上证50的走势是一样的。50ETF期权的交易 50ETF交易有“认购”和“认沽”。先说认购：供“认购...
上证50ETF期权怎么玩?考虑这些因素
答：1、合约编码:合约编码用于识别和记录期权合约,唯一且不重复使用。上证50ETF期权合约编码由8位数字构成,从10000001起按顺序对挂牌合约进行编排,跟股票代码是一样的。 2、合约的理解:如果你购买了一张上证50ETF期权,就会给你一份期权合约,那么期权合约要如何理解呢?大家可以看看这个例子:比如我们购买一份“50ETF沽1月22...
什么是50ETF期权合约?
答：50ETF期权就是在你支付一定额度的权利金后，获得了在未来某个特定时间（期权到期日），以某个特定价格（行权价）买入或卖出上证50ETF指数基金的权利和合约。到期后你可以选择行使该权利,获得差价收益，也可以选择不行使该权利，损失权利金。对于期权的概念，我们理解就好，实际上在交易50ETF期权中，更多需要...
50ETF期权交易规则及费用
答：50ETF交易有“认购”和“认沽”先说认购期权：看涨做多 1、供“认购”的50ETF期权合约的走势和上证50走势一样 2、认购50ETF期权可以看涨开仓，即看涨，合约价格上涨即可盈利。3、认购50ETF期权可以看不涨开仓，即看跌，合约价格下跌即可盈利.再说认沽期权：看跌做空 ①、供“认沽”的50ETF期权合约的走势和...
上证50ETF期权是什么?
答：上证50ETF期权合约是首个正式在上交所上市交易。它是以上证50ETF指数基金为标的的期权合约。上证50指数是挑选上海证券市场最具代表性的50只核心蓝 筹股组成的样本股，可综合反映A股市场行情。这也是为何上证50指数和大盘走势基本一致的原因所在。上证50ETF期权就是以上证50ETF为标的的期权合约。合约性质就是...
投资前我们需要仔细了解其交易规则,50ETF期权交易规则是怎样的?_百 ...
答：上证50ETF期权合约解读：1、标的是“50ETF基金”，而不是指数，结合“实物交割”机制，即行权后得到的是对应数量的“50ETF基金”份额；2、最少交易单位“张”，1张=10000份；比如，下图中期权每份价格0.0026元，1张=0.0026*10000=26元。3、到期月份每季度月会有4个月合约显示，和期货的到期月份类似...
上证50ETF期权怎么玩?考虑这些因素
答：上证50ETF期权是基于基金类标的资产的衍生金融品。它的标的资产是华夏上证50ETF，即每张50ETF期权合约对应10000份华夏上证50ETF。上证50ETF期权的交易方向分为认购看涨上证50指数，认沽看跌上证50指数，简单的理解就是如果看涨上证50就买入认购合约，如果看跌上证50就买入认沽合约。等到买入的合约有盈利后选择平仓...
崔哥:科普贴:什么是上证50ETF期权?如何交易
答：财顺财经50etf期权与期货一样,是一种合约。50etf期权买方向卖方支付一定代价后,有权在某一特定日期或该日之前的任何时间以固定价格购进或售出一种资产的权利,投资者要想参与50etf期权投资,就需要经历一个循序渐进的过程,那么就必须了解的50etf期权交易基础知识篇。 时间选择对于50etf期权来说至关重要,因为标的资产到期...
50ETF期权是什么期权?上证50etf期权合约是什么?
答：50ETF期权是指标的期权，标的资产是上证50ETF（上证50交易型开放式指数基金），是一种以上证50指数为基础的金融衍生品。上证50ETF期权合约是在上证期货交易所（SSE）上交易的期权合约，其标的为上证50ETF。上证50ETF（代码：510050）是一种交易型开放式指数基金（ETF），旨在追踪上证50指数的表现。上证50指数...
